理财“大餐”要悠着点吃

在众多理财产品中，信托产品可谓是“高富帅”，信托高收益产品对投资者有着相当大的吸引力。当众多投资者为其高门槛而遗憾时，有人说1元即可投资信托，对此你是否会心动呢？当然，这是极端的做法，可在日前湖南博沣资产管理公司的信托产品无法兑付事件中，投资者花10万元就从与其相关的银行买到了原本要100万元才能入门购买的信托产品。这种销售模式本身已经涉嫌违规，投资者知道吗？话又说回来，当投资者买到虚假信托而最终血本无归时，即便是在银行门口来一场胸口碎大石，投入的资金就能迅速回到口袋里吗？看到这里投资者可能会问，还能不能让我愉快地买信托产品啊？ 
　　能，当然能，只不过在看到理财产品带来的收益时，“买者自负”的风险意识也得跟进才行。 
　　低门槛？不可信！ 
　　去银行买理财产品，投资者往往会填一份风险测评表，根据评估结果购买相应等级的产品。投资信托也一样，你必须先成为一名合格投资者。 
　　所谓合格投资者，根据《信托公司集合资金信托计划管理办法》，需符合下列条件之一：投资一个信托计划的最低金额不少于100万元人民币的自然人、法人或者依法成立的其他组织；个人或家庭金融资产总计在其认购时超过100万元人民币，且能提供相关财产证明的自然人；个人收入在最近三年内每年收入超过20万元人民币或者夫妻双方合计收入在最近三年内每年收入超过30万元人民币，且能提供相关收入证明的自然人。 
　　100万元的门槛，描述出行业对合格投资者的定位，即能够识别、判断和承担信托计划相应风险的人。 
　　具备这些“敲门砖”之后，您还需要做什么？中国信托业协会提醒广大投资者：一要了解自己。投资者应综合衡量自己的财务状况、风险偏好、风险承受能力和预期收益、期限、流动性需求等，不盲听、盲信、盲从，不盲目追逐“热门”产品。二要了解信托公司的资本实力和专业水平。在选择信托公司时，投资者应将信托公司的资本实力、管理能力、防控风险能力作为首要衡量要素。三要了解融资方实力。在选择信托产品时，投资者还要了解融资方的实力、资金用途、还款来源、抵押物以及其他担保措施的具体情况。同时，还要留意投资去向的行业景气程度。 
　　去哪买？要慎重！ 
　　到哪可以买到信托产品？有两种渠道，其一，可以到信托公司购买，目前经中国银行业监督管理委员会批准设立、合法从事信托业务的信托公司全国共有68家；其二，可以通过具有销售信托产品资格的金融机构购买。现阶段，在信托公司直销能力较弱的情况下，其往往委托商业银行等金融机构代销信托产品，这仍是当前集合资金信托计划的主要募集方式。 
　　一般而言，购买信托产品有四个步骤。首先是预约，投资者可以拨打信托公司客服电话、到信托公司办公地或办事处咨询或者通过银行进行产品咨询和预约。其次是打款，通过信托公司或销售渠道获得某信托产品的募集账户后，投资者可以通过银行转账汇款或到信托公司办公地或办事处刷卡的形式，将认购资金转入信托公司开立的募集账户。再次，签署信托合同，签署合同有几种方式：到信托公司办公地或办事处签署；信托公司邮寄合同，投资人签好合同后寄回；信托公司工作人员上门面签；在代销信托产品的银行签署。最后是后续事宜，信托计划成立后，信托公司将在约定时间向投资者发放权益确认证书或以其他约定方式进行权益确认。 
　　保本保息？需掂量！ 
　　事实上，信托计划属于私募性质的高风险金融产品。信托公司设立一款信托产品需要做大量工作，产品设计、尽职调查、风险管控、产品营销、后续管理、信息披露和风险处置等环节，都是在加强尽职管理。监管层也一再强调信托公司应切实履行“卖者尽责”义务，坚持把合适的产品卖给适合的对象，在产品营销时向投资者充分揭示风险，不得存在虚假披露、误导性销售等行为。 
　　对于投资者而言，不能再像过去那样，因为坚信刚性兑付，便想着“躺着就能赚钱”，在产品到期前对项目不管不问。正确的做法是，仔细阅读认购风险申明书，在确定购买信托产品后，签署相关合同，根据合同内容履行买者责任，强化“买者自负”的风险意识。 
　　双方权责分明之后，谁将为投资失败买单，则清楚明了。值得注意的是，今年全国两会上，国务院总理李克强首次作出明确表态：“允许个案性金融风险的发生，按市场化的原则进行清算。这是为了防止道德风险，也是为了增强人们的风险意识。”这意味着什么？你懂的。